蜗牛派小微企业是国民经济的重要组成部分，但融资难的问题制约了其健康发展。据调查，湖南省益阳市只有5%的小微企业贷款需求能够获得满足，超过90%以上的小微企业融资不足或融不到资，小微企业融资缺口在80%左右，短缺的资金主要依靠自有资金和民间借贷来解决。“不借高利贷活不了、借了高利贷活不长”，已成为小微企业借贷度日的真实写照。分析小微企业融资难的症结并破解之已成当务之急。
小微企业融资难的原因
小微企业融资难的原因有：
第一，垄断性银行组织体系和垄断性利差保护生存的制度性缺陷，制约了小微企业贷款的可获得性。在垄断条件下，国有商业银行单纯向有国家信用作担保、短期风险较小、综合收益高的大企业、大项目“规模化批发”长期贷款就已有足够的利润空间，便不愿向融资“期限短、频率高、需求急、金额小”的小微企业发放“零售”贷款，从而导致信贷结构失衡。
第二，商业银行的“重大轻小”纵容了其放贷的惰性，加剧了金融信贷资源对小微企业的“挤出效应”。国有商业银行出于集约经营和防范风险等考虑，不断收缩县域经营网点，在企业年产量、销售额、资本金等方面不断提高贷款准入门槛，并进一步上收信贷审批权限，导致国有商业银行信贷决策权大多集中在总行和省分行，很多县(市)支行只能开办存单抵押贷款和金额很小的个人经营性贷款业务。以益阳市为例，该市2011年贷款净增500万元以上的客户有95户，贷款净增额46.1亿元，占新增贷款的83.6%，前10户贷款增额达到26.2亿元，占新增贷款的47.5%，贷款主要集中在核电和基础设施建设项目，两个项目占新增贷款的35.6%。
第三，商业银行贷款审批程序烦琐，中间收费环节过多和收费标准过高，导致企业融资成本高企并抑制了贷款需求。国有商业银行新增贷款、转贷基本要经过基层行、二级分行、一级分行层层审批，有些项目还需总行审批，审批程序和环节较多，贷款决策链长,且贷款中间环节多、费率高。
第四，信贷激励约束机制不健全，有效抵质押物难以落实和担保难制约企业融资。一是信贷激励约束机制不健全。一方面，商业银行对信贷人员实行严厉的贷款终身责任制，为了规避风险和责任，信贷人员对小微企业产生了“多贷不如少贷、少贷不如不贷”的惧贷心理;另一方面，信贷正向激励机制存在偏差，如不少地方政府对金融机构支持地方经济发展发放的信贷奖金中，要求把奖金总额的50%奖给金融机构的“一把手”，50%奖给班子其他成员，鲜有或没有奖给直接办理信贷业务而承担“无限”风险的信贷人员，影响了其营销小微企业贷款的积极性和主动性。二是有效抵质押物难以落实和担保难制约企业融资。
第五，社会信用基础薄弱，降低了银行对小微企业放贷的积极性。一是企业会计报表失信。二是企业逃废银行债务时有发生。三是金融案件执结率不高。据益阳市中级人民法院统计，全市各金融机构20072009年共向各级人民法院提起诉讼案件763件，涉及金额3.74亿元，已结案708件，到位资金2.69亿元，金融部门有1亿多元资金因无法执结到位而打了“水漂”。四是大部分银行缺乏专门对小企业的信用评级系统，制约了银行对小微企业的信贷授信。调查中仅有建设银行单独设立了小企业信用评级系统。
小微企业融资难的破解之道
建议进一步完善金融服务，改善小微企业融资难的局面：
第一，规范发展小型微型商业银行并建立政策性中小企业专业银行。小银行是典型的在某地域集中经营的银行，能充分利用地缘人缘情缘关系，去了解本地域内小微企业客户的信息，有助于减少在传递过程中的信息漏损和信息失真，从而能以较低成本有效地解决信息不对称问题。而且小型银行具有“委托代理层次少、管理链条短、距离市场近、经营机制灵活”等先天优势，使得其提供信贷服务时审批环节少、贷款流程简单、决策更迅速，从而更适宜开展满足小微企业融资需求的“短、频、急、小”信贷业务。为此，在强化金融监管和严格控制风险的前提下，应适当放宽金融市场准入条件。
第二，设立中小企业部，并完善中小企业信用及担保体系。一是设立中小企业部。二是完善中小企业信用体系。支持村镇银行、小额贷款公司、担保机构等各类机构接入征信系统，实现信息共享。三是加强中小企业担保体系建设。
第三，大力推动金融产品和服务方式创新。一是创新小微企业业务经营模式，逐步实现由传统等客上门向主动营销转变。二是加大信贷产品和方式创新。三是拓宽小微企业融资渠道。推动更多符合条件的中小企业在中小板和创业板上市直接融资;引导私募股权投资基金投资中小微企业;规范发展区域性股权交易市场;引导符合条件的中小微企业发行集合债券、集合票据和集合信托计划及私募债券。
第四，完善小微企业贷款的激励约束机制。一是监管部门在政策设计中，应该考虑将小型企业与微型企业贷款区分开来，对于微型企业贷款，应该加大政策倾斜的力度，并细化小型微型企业金融服务差异化监管政策，对小型微型企业贷款不良率的容忍度由3%放宽至5%。二是地方政府在对金融机构实施支持地方经济发展信贷考核奖励政策过程中，要单独明确小微企业贷款的考核奖励办法，并将奖励落实到具体的信贷经办人员。三是商业银行内部也要在现有考核框架下制订专门的小微企业贷款业绩考核和奖惩机制，形成差别激励措施。
第五，优化小微企业金融服务环境。一是进一步规范土地、房产等不动产和动产的抵质押、担保、评估等中介服务，规范中介机构的经营服务性收费。二是开展商业银行服务收费检查，清理纠正商业银行金融服务不合理收费，严禁商业银行向小微企业贷款时附加以贷转存、存贷挂钩、以贷收费、浮利分费、借贷搭售、一浮到顶、转嫁成本等不合理的贷款条件。三是加大法院对各种金融案件的执结力度，严厉打击企业逃废债务行为，维护金融债权。
